情绪化交易股票会发生什么?

格伦·斯托克写了他在45年的股票、期权和期货合约交易中完善的投资和风险控制策略。

我从事股票和期权交易已经超过45年了，我发现消除情绪交易是成功的诀窍。

我将解释情绪如何对交易决策产生负面影响，以及如何通过学习使用定义明确的计划来改善你的结果。

情绪如何影响投资决策

当我们利用情绪时，我们往往会为了错误的原因做错误的事情。例如:

• 我们买股票希望它会上涨。然后它下降，我们坚持，因为它会伤害我们的自尊，如果我们不得不承认我们错了。
• 我们有时倾向于买得太高，因为我们看到一只股票在上涨，我们想要参与进来。我们最终会以最高的价格购买出于贪婪，然后股票暴跌。
• 我们不想承认自己错了，所以我们乘着糟糕的交易下跌，让它变得更糟。
• 我们确实会在某些时候离开，但不是在我们应该离开的时候。当我们达到疼痛阈值时，我们就会离开。

正如你所看到的，当我们凭情绪交易股票时，我们往往会做错误的事情。相反，我们可以根据一个具体的、定义明确的计划来进行每笔交易，并坚持下去，从而提高结果。

自律是成功交易的必要条件。我们来详细回顾一下。

如何让情绪远离投资

在股票交易中控制情绪的唯一方法是根据一个明确的计划做出投资决定。这就是所谓的机械交易。

我说的不是使用自动运行的软件或任vwin德赢是哪个国家的何进程。我说的是让你的行动遵循严格的执行规则。

这是一种不需要思考的策略。进入和退出每一笔交易都是基于特定的规则。所以你机械地去做，不管还有什么可能影响你的决定。

你可能仍然会对价格波动感到情绪化，但只要你努力遵循一个明确的计划，无论你对它的感觉如何，你都将更容易控制最终的成功。

当你有一个预先定义好的计划，并按照它去做，而不是让你的情绪成为阻碍，你就能增加低买高卖的机会。这就是避免因恐慌而低卖或因贪婪而高买的方法。

要以另一种方式解释这一点，您需要执行不涉及任何决策的买卖协议。

如何实施机械交易计划

你可以对任何股票这样做，但在我的例子中，我将使用标准普尔500指数(代码SPY)。这就是交易所交易基金(EFT)，它是标准普尔500只股票的指数，你可以像买卖一只股票一样买卖它。

根据您的风险水平和您可用于交易的金额，选择您想要持续投资的金额。就这个例子而言，假设每月200美元。

从下个月的第一个交易日购买200美元SPY开始。

然后，在每个月的第一个交易日，做以下其中一件事:

1. 买价值200美元的间谍如果SPY较低比前一个月的第一个交易日还要高。
2. 出售价值200美元的间谍如果SPY值更高比前一个月的第一个交易日要高。

你可能需要四舍五入，因为SPY不交易小数金额。您可以为每笔交易使用不同的数量，并使用不同的周期，而不是每月。无论你做什么，都要保持一致——那是机械的。

一些经纪人会让你指定美元限额，他们会相应地调整股票，如下面的例子所示:

在一天中的特定时间进行交易也很重要

也要在每天的同一时间进行交易。否则，你会让情绪影响你的决定。你会发现自己决定在快节奏的日子里多等一两个小时，以为你会得到一个更好的价格。这可能会有所帮助，但也可能对你不利。

记住，当你让情绪引导你的时候，任何事情都可能出错。无论何时你购买一只股票或ETF，价格上涨或下跌的几率总是50%。因此，等待一个胜率如此相等的更好的进入或退出点是没有意义的。

调整佣金

许多在线经纪人不再对交易活跃的股票收取交易佣金。和你的经纪人确认一下。他们也可能对电子交易收取较低的费用。

如果你支付佣金，进行更大的交易将降低成本。在执行每月买入或卖出固定数量的计划时，将其计算到价格中。

无论你决定使用多少，保持每月交易不变。至少在四舍五入到整个股票时尽可能接近。

不要想太多

机械一点，你就永远不会违反规则。

你已经制定好计划了——坚持执行。不要改变投资金额。你可以使用任何数量，但不要因为你变得贪婪而增加它，也不要因为担心股票下跌而降低它。

我会解释为什么这些情绪反应会对你不利。

一个月SPY可能会跌到你想要加倍你的下一次投资。但是不要这么做。下个月可能会更低。

你已经得到了更多的股份因为你每次投资的金额是固定的。对此感到高兴吧。这就是所谓的平均成本法。

如果股价上涨怎么办?一开始，你会因为没有投入更多而感到沮丧。对吧?然后你想要投入更多，因为你觉得你想要赶上。那是贪婪!

我常用的一个技巧是问自己:“我这样做是出于贪婪吗?”但是当我坚持一个计划时，我甚至不需要去想它。

机械交易的美妙之处在于你不需要思考。你不需要追随潮流。只是按照计划机械地执行你的交易!

有什么好处?

如果你遵循我前面解释的计划，你将永远是低买高卖。因此，你将不断地从表中取出一些利润，而不是持有太久，直到情况对你不利。

当你在较低的价格买入更多的股票，在较高的股价买入一些股票时，你也会获得平均成本。这也形成了循环利用资金的惯例。

会出什么问题?

没有什么是确定无疑的。全球事件会对市场产生负面影响。如果这只股票或ETF继续下跌，你可能会发现自己每月无休止地投资200美元，直到你没有更多的钱可投资为止。你永远不会有机会获利。

当然，理论上股市不会跌至零。但说实话，谁也不知道。如果发生危机，比如战争，你可能需要改变计划。这是你唯一一次动摇这种机械计划的方法。

回顾一下要记住什么

制定一个你可以不假思索就能执行的预先定义好的计划。那么请遵循以下规则:

1. 在每个月的同一天交易。
2. 在一天的同一时间交易。
3. 机械地根据计划进行交易，而不是凭情绪。

情绪总是会让我们忽略一个已知的策略。当你始终按照一个特定的计划进行交易时，你会看到更好的结果。

据作者所知，这篇文章是准确和真实的。内容仅供参考或娱乐之用，并不替代商业、金融、法律或技术事务方面的个人建议或专业建议。

©2014格伦·斯托克